Un program de dezvoltare economică a fost inițiat în 1959.; Cu toate acestea, o serie de cutremure și tsunami în 1960 tensionate grav finanțele țării. Sub Eduardo Frei Montalva, care a devenit președinte în 1964, unele reforme economice și sociale, cum ar fi distribuția de teren, au fost inițiate.
măsuri mai radicale, cu toate acestea, au fost solicitate de unele chilieni. În 1970 Dr. Salvador Allende Gossens a fost ales președinte. El a fost primul marxist a fi ales într-o țară non-comunist. Noul guvern a naționalizat industria cuprului, bancar, și alte sectoare ale economiei și a inițiat programe pentru a redistribui bogăția. Politicile Allende a înstrăinat treptat multe chilieni, în special puternic clasa de mijloc. Au fost demonstrații și greve de protest socialism extins, inflația galopantă, și penuria de alimente și bunuri de larg consum.
În 1973, guvernul a fost răsturnat într-o lovitură de stat, în care au murit Allende. O juntă, condusă de generalul Augusto Pinochet, restaurată pentru dar interzis partidele politice și desființată legislativul. O nouă constituție, care să permită o revenire treptată la democrație, a intrat în vigoare în 1981; alegerile nu au avut loc până în 1989. Președintele Patricio Aylwin, un creștin-democrat, a fost ales, dar a rămas Pinochet șef al armatei. Alegerile prezidențiale 1993 a fost câștigat de un alt creștin-democrat, Eduardo Frei Ruiz-Tagle, fiul unui fost președinte. Pinochet a demisionat din armată în 1998. Mai târziu în același an, a fost arestat în Marea Britanie pe un mandat emis de încărcare Pinochet cu crime împotriva umanității un magistrat spaniol. Eliberat din Marea Britanie in 2000, Pinochet a revenit la Chile. În Chile a fost apoi acuzat de crimă și răpire, dar el a fost declarat mai târziu prea bolnav pentru a fi judecat.
